Los movimientos de Buffett y Ackman en el 3er trimestre, el potencial alcista de $SEG, las predicciones del S&P 500 para 2025 y mucho más

Los movimientos de Buffett y Ackman en el 3er trimestre, el potencial alcista de $SEG, las predicciones del S&P 500 para 2025 y mucho más

Bienvenido de nuevo al Blog de BBAE, su fuente de confianza para conocer las últimas ideas y análisis sobre inversión del equipo de BBAE. Esta semana, nos complace compartir algunos puntos destacados que te mantendrán informado y por delante del mercado. No olvides que algunas de nuestras ideas más valiosas están disponibles en exclusiva en la aplicación BBAE Pro: ¡descárgatelaahora para tener acceso completo!

• Warren Buffett / Berkshire Hathaway – Actualización de la cartera – Tercer trimestre 2024
• Bill Ackman – Actualización de la cartera – 3T 2024
• Fondo Plural Partners: Caso de inversión en Seaport Entertainment ($SEG)
• Brett Gardner explica las primeras inversiones de Warren Buffett
• Resumen de noticias: Predicciones del S&P 500 para 2025, pésimo rendimiento de los inversores minoristas, Europa decae, ETFs sencillos

¿Necesitas que te recordemos por qué elegir a BBAE? Tenemos un objetivo: ofrecerte contenidos y datos exclusivos que te ayuden a tomar decisiones de inversión con conocimiento de causa. Explora una gran cantidad de perspectivas de mercado y oportunidades potenciales de inversión que no encontrarás en ningún otro sitio.

Warren Buffett / Berkshire Hathaway – Actualización de la cartera – Tercer trimestre 2024

Berkshire Hathaway, de Warren Buffett, registró un tercer trimestre de 2024 relativamente tranquilo, marcado por un significativo movimiento hacia el efectivo, que aumentó un 87% hasta 305.000 millones de dólares, superando ahora el valor de sus participaciones públicas. La empresa redujo posiciones importantes, incluida la venta del 25% de su participación en Apple (que sigue siendo su mayor posición, con el 26% de la cartera) y la reducción de sus participaciones en Bank of America en casi un 23%, potencialmente para evitar los umbrales de información reglamentaria. Se iniciaron nuevas posiciones en Domino’s Pizza y Pool Corp, mientras que Ulta Beauty estuvo a punto de liquidarse. Con las altas valoraciones limitando las oportunidades, la creciente reserva de efectivo de Berkshire subraya la estrategia de Buffett de actuar con decisión sólo cuando las condiciones del mercado lo exijan. Haz clic aquí para explorar la actualización completa de la cartera.

Bill Ackman – Actualización de la cartera – Tercer trimestre del 2024

Pershing Square Capital Management, de Bill Ackman, reveló la actualización de su cartera para el tercer trimestre de 2024, con una nueva incorporación y notables ajustes. Ackman añadió Seaport Entertainment Group ($SEG), una escisión de Howard Hughes Corporation ($HHH), y aumentó significativamente su participación en Brookfield Corp ($BN) en un 377%, convirtiéndola en la segunda mayor participación de la cartera después de Alphabet ($GOOG). También aumentó su posición en Nike ($NKE), apostando por un giro de la marca. Mientras tanto, se hicieron modestas reducciones en Hilton ($HLT), Howard Hughes y Canadian Pacific ($CP). Haz clic aquí para sumergirte en el desglose completo de la cartera.

Brett Gardner explica las primeras inversiones de Warren Buffett

Brett Gardner arroja nueva luz sobre los legendarios primeros años de inversión de Warren Buffett, desafiando las narrativas convencionales sobre las décadas de 1950 y 1960. A menudo descrita como una época de gangas fáciles, Gardner revela que los rendimientos anualizados del 30% de Buffett eran cualquier cosa menos fáciles, sino que se basaban en una investigación meticulosa y un activismo estratégico. Basándose en un amplio estudio, que incluye las opiniones de Charlie Munger, socio de Buffett, Gardner desmonta el mito de que las «redes netas» son fáciles de descubrir y destaca el disciplinado enfoque de Buffett para la selección de valores. Este debate no sólo revisa la brillantez juvenil de Buffett, sino que también examina cómo sus primeras estrategias pueden inspirar a los inversores de hoy. Mira la conversación completa aquí.

Fondo Plural Partners: Caso de inversión en Seaport Entertainment ($SEG)

Plural Partners considera que Seaport Entertainment ($SEG) es una oportunidad infravalorada con un importante potencial alcista tras su escisión de Howard Hughes Corporation. Cotizando con un gran descuento respecto a su valor de activo, $SEG se beneficia de un fuerte compromiso interno por parte de Pershing Square y de una cartera madura para mejoras operativas bajo un nuevo liderazgo. Activos clave como el Muelle 17 y el 250 de Water Street ofrecen vías para la realización del valor, mientras que persisten retos como el espacio de oficinas infrautilizado y las propiedades de bajo rendimiento. Plural Partners considera que $SEG es una historia de cambio de rumbo bien posicionada, con potencial para obtener beneficios sustanciales en los próximos tres años. Lee el artículo completo aquí.

Resumen de noticias: Predicciones del S&P 500 para 2025, pésimo rendimiento de los inversores minoristas, Europa decae, ETFs sencillos

Las noticias financieras de esta semana destacan varios acontecimientos importantes:

• Las predicciones del S&P 500 para 2025 resultan poco fiables: Los expertos del mercado se equivocaron notablemente en sus predicciones para 2023: pronosticaron una recesión y un descenso del S&P 500, pero el mercado subió un 23% sin recesión. El S&P 500 alcanzó los 5.917 puntos, superando incluso las previsiones más alcistas, lo que pone de manifiesto la poca fiabilidad de las predicciones del mercado.
• Los inversores minoristas obtienen resultados significativamente inferiores: Según JP Morgan, los inversores minoristas sólo han ganado un 3,7% en lo que va de año, frente a la subida del 25% del S&P 500. Dalbar Research muestra que esta pauta persiste a largo plazo, ya que los inversores en fondos de inversión obtienen una media anual del 4%, frente al 10% del S&P 500 en periodos de 20 años.
• Debilidad del mercado europeo: Los valores europeos siguen rindiendo por debajo de lo esperado, enfrentándose a importantes retos de productividad sin un claro catalizador de mejora en el horizonte.
• Tendencias de rendimiento de los ETF: El 96% de los ETF obtuvieron rendimientos positivos el año pasado, con una media del 14%. Sin embargo, los ETF complejos y con comisiones elevadas obtuvieron peores resultados que las alternativas más sencillas, y algunos productos apalancados obtuvieron resultados contraintuitivos a pesar de las ganancias de los activos subyacentes.

Lee el post completo aquí.

Te deseo una gran semana~

Barry Freeman
CEO @ BBAE

Este artículo sólo tiene fines informativos y no es ni un consejo de inversión ni una solicitud de compra o venta de valores. Toda inversión conlleva riesgos inherentes, incluida la pérdida total del capital, y el rendimiento pasado no es garantía de resultados futuros. Investiga siempre a fondo o consulta con un experto financiero antes de tomar cualquier decisión de inversión. Ni el autor ni BBAE tienen una posición en ninguna de las inversiones mencionadas.